Op 18 maart tekende HSBC een overeenkomst om de fintech-bedrijven te ondersteunen binnen de incubatieprogramma's van het Hong Kong Science and Technology Park.
Tijdens de ondertekeningsceremonie merkten functionarissen van zowel de bank als HKSTP op dat de gesprekken een jaar geleden waren begonnen.
Wat gebeurde er nog meer in maart 2023?
Dat was het moment waarop Silicon Valley Bank aan de overkant van de Stille Oceaan instortte. In de gevolgen daarvan, toen de wereld naar Londen draaide, pikte HSBC SVB's Europese portfolio van startups op voor slechts £ 1.
Post-SVB
SVB was een pionier in de praktijk van durfschulden, een zeldzaam bedrijf dat de risico's van startups combineert met wat het meest conservatieve onderdeel van een bank zou moeten zijn: kredietverlening.
De aanhoudende bloei van de welvaart in Silicon Valley, nu geleid door de nieuwe golf van kunstmatige-intelligentiebedrijven, heeft veel banken aangetrokken. Banken zijn zich ook bewust van het gevaar achterop te raken naarmate de wereldeconomie digitaler wordt.
In Californië is de race om de volgende generatie wereldveranderende bedrijven te bankieren losgebarsten, waarbij verschillende banken samen met een opnieuw opgerichte SVB strijden om het bedrijf. HSBC probeert zijn Europese meevaller te benutten om de SVB van de wereld te worden.
Maar HSBC is geen Silicon Valley Bank. De specialisatie van de SVB in durfkapitaalschulden hing af van enkele unieke kenmerken. Het had een wurggreep op het aanbieden van bankrekeningen aan startups – vooral buitenlandse startups die steun nodig hadden in de VS – en een netwerk om bedrijven te helpen met exits en beursintroducties. Het beheerde de risico's door voor een durfkapitaalbedrijf te groot te zijn om een van de portefeuillebedrijven in gebreke te laten blijven.
Fintech-focus
HSBC is een mondiale reus, maar ook een traditionele, gelicentieerde instelling – een TradFi. De sterke punten van het bedrijf zijn het begrijpen van de complexiteit van gereguleerde financiering.
Uiteraard wil het zijn sterke punten benutten, en die weg leidt onvermijdelijk naar fintech. Terwijl het Britse bedrijf de brede technologieportfolio die het van de SVB heeft overgenomen, kan blijven beheren, neemt de bank een proactievere houding aan ten opzichte van fintech, en dat doet ze ook in Hong Kong.
De deal met STP, een incubator met ongeveer 1,200 startups, waarvan er ongeveer 100 actief zijn in fintech, is bedoeld om deze ondernemers te helpen begrijpen hoe ze met grote banken moeten samenwerken – om “klaar te worden voor grote banken”, aldus Bojan Obradović, hoofd digitale technologie van HSBC. ambtenaar, zeg het maar.
De overeenkomst heeft tot doel Hong Kong centraal te stellen in een mondiale strategie, om lokale fintechs te helpen zich overzee uit te breiden en om mondiale fintechs te helpen de stad binnen te komen (en bij uitbreiding misschien ook het vasteland van China).
“We willen de voorkeursbankpartner zijn voor fintechs en het fintech-ecosysteem”, zegt Luanne Lim, CEO van de bank in Hong Kong (foto).
Albert Wong, CEO van HKSTP, merkte op dat het partnerschap tot doel heeft fintechs uit Hong Kong te helpen markten als Saoedi-Arabië en de Verenigde Arabische Emiraten te betreden, via “internationale corridors die de innovatie van onze startups matchen met de bankexpertise van HSBC”.
Fintech-vriendelijk
De overeenkomst heeft een looptijd van drie jaar en is bedoeld als meer dan de gebruikelijke memoranda van overeenstemming tussen banken en door de overheid gesteunde groepen als HKSTP. (HSBC heeft in het verleden samengewerkt met HKSTP bij verschillende arrangementen.)
Het is de bedoeling dat het relevant is voor alle activiteiten van HSBC, van bedrijfs- en retailbanking tot vermogens-, verzekerings-, betalings-, handels- en kapitaalmarkten.
De bank zegt dat zij financiële oplossingen zal ontwikkelen om tegemoet te komen aan fintechs, en dat zij investeringsmogelijkheden zal omvatten, zowel in durfkapitaal als in durfkapitaal. Hier zit veel risicokapitaal van bedrijven in, waarbij HSBC graag een investeerder in de startups wil zijn en een klant van de startups wil zijn.
Maar om de zaken simpel te houden, hoopt de bank interne ruzies over kosten en vergoedingen te voorkomen door deze relaties in de eerste plaats te richten op het ondersteunen van fintechs, het openen van rekeningen, het introduceren van hen op de inkoopplatforms van de bank en het helpen van ondernemers bij het navigeren door de regelgeving, belastingen en andere complexiteiten. van nieuwe markten.
“We hebben eerder partnerschappen gesloten”, zegt Eric Or, hoofd partnerschappen bij HKSTP. “Maar het naleven en reguleren van banken is moeilijk voor fintechs.”
De deal met HSBC is gericht op het begeleiden van startups, zodat ze kunnen begrijpen wat het betekent om met een erkende, mondiale instelling te werken, inclusief advies door de compliance- en technologieteams van de bank.
Vergeet de gegevens niet
Ten slotte zeggen de bank en HKSTP dat ze een sectoroverschrijdend dataplatform zullen ontwikkelen, dat startups via API’s met de bank en haar klanten zal verbinden.
Dit gegevensstuk werd slechts terloops genoemd – de focus van de overeenkomst lag op mentorschap en marktopenstelling – maar het zou de meest consequente kunnen blijken te zijn, als het werkelijkheid wordt.
Banken in Hong Kong, waaronder HSBC, zijn traag in het adopteren van open-bankingmodellen. De overheid heeft geprobeerd haar eigen platforms te bouwen waar het MKB gegevens kan delen (Commercial Data Interchange van de Hong Kong Monetary Authority), terwijl rivaliserende banknetwerken hun weg zoeken naar een open bankmarkt (JETCO's APIX).
De reden dat het een jaar duurde voordat de deal rond was, was omdat de bank nieuwe terreinen op zich nam, waaronder het delen van data en durfschulden, en de processen creëerde die ze intern nodig heeft om de onboarding van fintech-startups te ondersteunen. De aankondiging verwijst alleen maar naar de enorme hoeveelheid intern werk die nodig is om zo'n grote organisatie naar een nieuwe strategie te leiden.
Een jaar na de SVB-saga helpt HSBC startups om klaar te zijn voor grote banken, maar de interessante vraag is of het ook startup-ready kan worden.
- Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
- PlatoData.Network Verticale generatieve AI. Versterk jezelf. Toegang hier.
- PlatoAiStream. Web3-intelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
- PlatoESG. carbon, CleanTech, Energie, Milieu, Zonne, Afvalbeheer. Toegang hier.
- Plato Gezondheid. Intelligentie op het gebied van biotech en klinische proeven. Toegang hier.
- Bron: https://www.digfingroup.com/hsbc-hkstp/
